The Clock May Be Ticking on Corporate Stock Redemptions
Příznivé federální sazby daně z příjmu fyzických osob stanovené zákonem Tax Cuts and Jobs Act (TCJA) mají vypršet na konci roku 2025. Někteří analytici se však domnívají, že by mohly být zrušeny dříve, a to v závislosti na výsledcích prezidentských voleb v příštím roce a preferenci rozpočtově neutrálních vládních výdajů. Daňoví poplatníci tak mohou chtít zvážit strategie, jak co nejdříve využít daňové úlevy související s TCJA.
Jednou ze strategií, jak ušetřit na daních, kterou by měli soukromí podnikatelé zvážit, je odkup firemních akcií v rámci dnešní relativně příznivé struktury federální sazby daně z příjmu fyzických osob. Při odkupu podnikových akcií vaše společnost odkoupí část nebo všechny vaše akcie za hotovost.
Tyto transakce přeměňují teoretické bohatství akcionářů na hotovost, ale mohou mít pro akcionáře významné daňové důsledky. Zde se dozvíte, jak se s odkupy firemních akcií nakládá pro účely federální daně z příjmů.
Základy C korporace
Obecně platí, že hotovostní platby C korporace na odkup akcií jsou klasifikovány jako firemní výplaty akcionáři, který je příjemcem. Daňová pravidla jsou však složitá.
Platby za odkup akcií, které jsou klasifikovány jako podnikové výplaty, se považují za:
- Zdanitelné dividendy. Tento režim se uplatňuje v rozsahu, v jakém má vaše společnost běžné nebo kumulované zisky a výnosy (E&P). E&P je daňový účetní pojem, který je podobný finančnímu účetnímu pojmu nerozdělený zisk.
- Snížení vašeho daňového základu z vykoupených akcií. Tento postup se uplatní po vyčerpání E&P vaší společnosti.
- Kapitálový zisk. Po vyčerpání základu daně z odkoupených akcií se případný zbytek považuje za dlouhodobý nebo krátkodobý kapitálový zisk v závislosti na tom, jak dlouho jste odkoupené akcie vlastnili.
Použije se režim rozdělení podniku, pokud není k dispozici výjimka. ( Přečtěte si Příznivé výjimky pro výplaty při odkupu) Pokud se výjimka uplatní, výplaty při odkupu se považují za výnosy z prodeje akcií. Při prodeji akcií vykážete kapitálový zisk nebo ztrátu rovnající se rozdílu mezi umořovacími platbami a základem odkoupených akcií.
Pokud nemáte žádný významný základ odkoupených akcií ani žádné významné kapitálové ztráty, existuje obvykle jen malý rozdíl mezi režimem distribuce a režimem prodeje akcií podle dnešní struktury federálních sazeb daně z příjmů fyzických osob. Je to proto, že jak dividendy, tak dlouhodobé kapitálové zisky jsou v současné době pro poplatníky s vysokými příjmy zdaněny stejnou maximální federální sazbou 23,8 % (maximální sazba 20 % pro dlouhodobé kapitálové zisky a kvalifikované dividendy + 3,8 % pro daň z čistého investičního příjmu neboli NIIT).
Akcionáři individuálních společností typu C tedy získají příznivý federální daňový režim pro platby za odkup akcií obdržené v roce 2019, i když jsou považovány za firemní distribuce. Daňové zacházení s platbami za odkup akcií přijatými v budoucích letech nemusí být zdaleka tak příznivé.
Základy S korporace
Pokud S korporace odkoupí akcie vlastníka, uplatní se režim prodeje akcií, pokud S korporace nemá E&P z dřívějšího období jako C korporace. Pokud má S korporace E&P, uplatní se režim podnikového rozdělení a pravidla se komplikují.
Pokud se uplatní režim podnikového rozdělení, mohou být všechny platby za odkup akcií nebo jejich část potenciálně považovány za zdanitelné dividendy (v rozsahu E&P korporace). Pokud je však k dispozici výjimka, uplatní se režim prodeje akcií i v případě, že korporace S má E&P. ( Přečtěte si „Příznivé výjimky pro platby z odkupu“)
Problém s načasováním
Chcete-li minimalizovat daně, které budete platit z plateb z odkupu akcií společnosti, zvažte raději odkup akcií dříve než později. V budoucích letech by mohly vstoupit v platnost vyšší maximální federální sazby daně z příjmu jak z dividend, tak z dlouhodobých zisků.
Zvlášť znepokojivé je riziko, že by se maximální federální sazba na platby z odkupu klasifikované jako dividendy mohla zvýšit tak, aby se rovnala maximální sazbě na běžný příjem. V roce 2017 činila maximální sazba pro běžný příjem 39,6 % plus dalších 3,8 % pro NIIT. V závislosti na politickém vývoji by mohla být sazba běžného příjmu zvýšena ještě nad tuto úroveň.
Dolní řádek
Podle současných zákonů se na jednotlivé příjemce výplat odkupu akcií uskutečněných v letech 2018 až 2025 vztahují následující maximální federální sazby:
- 23,8 % (20 % + 3 %).8 % NIIT) na platby považované za dividendy a
- 23,8 % (20 % + 3,8 % NIIT) na zdanitelnou část plateb považovaných za dlouhodobé kapitálové zisky.
Je možné, že nový prezident a nový Kongres mohou tyto sazby zvýšit dlouho před rokem 2026.
Vyčkávání s odkupem akcií pro vás tedy může znamenat vyšší daňový účet. Toto riziko je třeba vyvážit skutečností, že odkupy v letech 2019-2020 vyvolají běžnou daňovou povinnost oproti odložené daňové povinnosti, pokud odkup odložíte na budoucí rok. Pokud máte zájem o strategii odkupu akcií, poraďte se co nejdříve se svým daňovým poradcem
.