A penny stockok jellemzően nem fizetnek osztalékot, mivel a penny stock vállalatok általában vagy kis bevételű kisvállalatok, vagy pénzügyi nehézségekkel küzdő nagyobb vállalatok. Vannak azonban néhányan, amelyek osztalékot kínálnak, és az osztalékot fizető penny stockokba való befektetés csökkentheti a penny stock portfólió általános kockázati kitettségét.
Főbb tanulságok
- A penny részvényeket általában úgy határozzák meg, mint részvényenként kevesebb mint 5 dollárért kereskedett részvényeket, amelyekkel a legtöbbjükkel tőzsdén kívül kereskednek.
- A befektetők egy részvényszűrő segítségével találhatnak osztalékfizető részvényeket, ha a keresési szűrőt 5 dollár alatti részvényekre és osztalékfizetésre állítják be.
- Az osztalékot fizető penny-részvények segíthetnek egy portfólió veszteségének egy részét mérsékelni, vagy javíthatják a nyereséges portfólió százalékos nyereségét.
A penny-részvények megértése
A penny-részvényeket általában úgy határozzák meg, mint részvényenként 5 dollár alatti áron kereskedett részvényeket, amelyek közül néhányat a főbb tőzsdéken, például a New York Stock Exchange-en (NYSE) vagy a Nasdaq-on jegyeznek. A legtöbb filléres részvényekkel azonban tőzsdén kívül kereskednek, ami egy olyan bróker-kereskedői hálózat, amely a részvényeket a tőzsdén kívüli hirdetőtáblán (OTCBB) vagy a rózsaszín lapoknak nevezett tőzsdén kívüli jegyzési szolgáltatáson keresztül vásárolja és adja el.
A múltban a “filléres részvény” elnevezés olyan vállalatok részvényeire volt fenntartva, amelyek részvényenként kevesebb mint 1 dollárért kereskedtek. A definíciót azonban az Egyesült Államok Értékpapír- és Tőzsdefelügyelete (SEC) megváltoztatta, és minden olyan részvényre kiterjesztette, amely részvényenként 5 dollár alatt van.
Bár nem minden penny stock fizet osztalékot, azért vannak ilyenek is. Az osztalék olyan készpénzkifizetés, amelyet a vállalatok a részvényeseknek fizetnek ki a befektetői tevékenységük jutalmaként.
Hogyan lehet megtalálni az osztalékot fizető penny stockokat
Az osztalékot fizető penny stockok felkutatásának egyik egyszerű módszere az online keresés egy keresőmotoron keresztül olyan kifejezések használatával, mint például “penny stocks that pay dividends” vagy “list of penny stocks that pay dividends”. A keresőmotor találatainak az osztalékot fizető penny stockok részleges listáját kell tartalmazniuk.
Egy másik módszer egy részvényszűrő használata, amellyel a befektető először a penny stockok szűrését végezheti el a részvényenkénti legfeljebb 5 dolláros árfolyam szűrő alkalmazásával. A befektető ezután az így kapott részvénylistára alkalmazhatja azt a további szűrőt, hogy csak olyan részvényeket válasszon, amelyek osztalékfizetési aránya nagyobb, mint nulla. A befektető további kritériumokat is hozzáadhat a kereséshez, például csak olyan penny stock vállalatokat, amelyek az osztalék mellett nyereséget vagy profitot is termeltek.
Nem szabad elfelejteni, hogy egy vállalatnak több negyedéven vagy éven keresztül profitot kell termelnie ahhoz, hogy elegendő visszatartott nyereséggel vagy megtakarított készpénzzel rendelkezzen ahhoz, hogy következetes osztalékot fizessen.
Hogyan növelhetik az osztalékfizető penny részvények a részvényportfóliót
A penny részvények többsége nem biztos, hogy elegendő megtérülést biztosít a részvények árfolyamának emelkedéséből ahhoz, hogy igazolja a befektetést. Ennek eredményeképpen sok penny stock kereskedés pénzt veszít. Az osztalékfizető penny részvények vásárlása egy módja annak, hogy javítsuk a penny részvényekből álló portfólióból realizált teljes befektetési hozamot.
Tegyük fel például, hogy egy befektető három penny részvényből vásárol egyenként 1000 darab részvényt, amelyek mindegyikét pontosan 1 dollárért árulják részvényenként. Egy év alatt az A részvény árfolyama változatlan marad, a B részvény árfolyama 50 centre csökken, a C részvény árfolyama pedig megduplázódik, részvényenként 2 dollárra. A befektető nettó hozama (ROI) az év során 500 dollár, ami az A részvény változatlanságából, a B részvény 500 dolláros veszteségéből és a C részvény 1000 dolláros nyereségéből adódik.
Tegyük fel, hogy a három részvény mindegyike részvényenként 5 cent éves osztalékot fizet. Az osztalékfizetések 150 dollárral növelik a befektető nettó nyereségét, vagyis 3000 összes részvény szorozva 0,05 dollárral, ami több mint 20%-os javulást jelent a ROI-ban.
A befektetőknek tudniuk kell, hogy az osztalékok önmagukban nem garantálják a nyereséges penny stock kereskedést. A fenti példában a B részvény még az osztalékfizetés ellenére is összességében veszteséges befektetés. Az osztalékfizetés azonban segít mérsékelni a veszteséget.
A penny-részvények kockázatai
Mivel a kisvállalatok részvényeivel jellemzően a tőzsdén kívül kereskednek, kevés pénzügyi információ áll rendelkezésre róluk. Ennek eredményeként a kis penny stock cégeknél hiányzik a piaci likviditás, ami azt jelenti, hogy néha nincs elég vevő és eladó a részvények számára. A penny stockot vásárló befektetők esetleg nem tudják eladni a részvényt, amikor szeretnék, mert nincsenek vevők a piacon.
Az alacsony likviditás és a pénzügyi információk hiánya miatt a penny stock piacán kínált árak eltérhetnek az online befektetési weboldalon szereplő áraktól. Más szóval, a valós piaci ár egészen más lehet, mint a közzétett ár, mivel a bróker széles spreadet vagy díjat számíthat fel annak kockázatára, hogy nem talál minden vevőnek eladót, és fordítva. Továbbá, mint minden befektetésnél, de különösen a filléres részvényeknél, a befektetők elveszíthetik az összes kezdeti befektetésüket.