もし今、あなたがトップファームの戦略コンサルティングか投資銀行のどちらかのキャリアを考えているなら、どちらの選択肢が一番自分に適しているか悩んでいることだろう。
この記事では、銀行での最も一般的な4つの役割と戦略コンサルティングのそれぞれの長所と短所を整理し、情報に基づいたキャリアの意思決定を支援します。
トレーディング対コンサルティング
トレーダーとして、多くのクライアントやバイヤーに電話をかけて、取引のパッケージ化と合意を行います。 そのため、数学が好きな人、取引が好きな人、お金を稼ぐのが好きな人には最適なペースの速い役割です。
すぐに自分の本を管理することになるので、トレーダーの早い段階で大きな責任を期待できます。
しかし、トレーディングは、非常に早い段階で専門的になるため、他の長期的なキャリアオプションにつながることはありません。 この専門性は高い報酬に反映されますが、性格によっては何年経ってもトレーディングに満足できないかもしれません。
また、現在のトレーディングが将来も存在する仕事であるかどうかには疑問符が付きます。 トレーダーは、狭い範囲での繰り返しの仕事であるため、コンサルティングのように多くの転用可能なスキルが身につくわけではありませんから、トレーディングの役割がテクノロジーに取って代わられた場合、限られた選択肢の中で職を失うことになるかもしれません。
とはいえ、トレーディングは、取引でアドレナリンが出るのが好きな人、お金に目がない人、早期退職できるほど長くこの仕事で成功する人にとっては良い選択肢です。 コンサルティングよりも給料が高く、労働時間という点ではより良いライフスタイルを提供できますが、戦略コンサルティングで数年働くのと同じように、将来のキャリアの扉を開くのではなく、閉ざしてしまいます。
エクイティリサーチ vs. コンサルティング
エクイティリサーチの役割は、デスクリサーチやインタビューを通じて情報を収集し、ビジネスのパフォーマンスを予測して、ある銘柄が現在買い時か買い時じゃないかについて投資家を教育するレポートを作成することです。 また、リサーチの一環として、CEOに戦略や業績についてインタビューすることができるため、CEOと接する機会が多いのも利点です。
しかし、エクイティリサーチ担当者は直接収益を上げることがないため、投資銀行で最も給与の低い職種と言えます。 レポートは、読者がそのサービスを通じて証券取引を行うことを選択することを期待して、銀行によって無料で提供されます。 また、出口はファンドマネージャーなど投資運用の仕事に限られる。
この仕事は、かなり独立して仕事をするのが好きな人、ビジネスの詳細について深い好奇心がある人、分析をするのが好きな人に向いています。 また、株式市場や投資一般から刺激を受ける人にも最適です。
ただし、エクイティ・リサーチャーとして、ビジネスの戦略に影響を与えることはなく、単にリサーチ、観察、戦略についての報告をするだけです。 人によっては、しばらくすると、これが少し退屈で無意味になることもあります。
M&A vs. コンサルティング
簡単に言えば、M&Aでは、クライアントに買収の可能性を提案し、取引額の一部を受け取る代わりに取引の実行を支援します。
若手のうちは、買収の機会を特定し、キャッシュフローのモデルを作成し、ピッチプレゼンテーションを作成することが役割となります。 また、コーポレートファイナンスを理解するような重要なスキルを学ぶことができ、上級管理職と接する機会も多いでしょう。
M&A は、その後プライベート・エクイティに進出したり、会社のマネージング・ディレクターになったりして、長期的に大金を稼ぐ可能性があります。
しかしながら、仕事は非常に反復的で、非常に長い時間、時には自分の健康にほとんど関心がない厳しい環境下で我慢しなければなりません。 また、知的チャレンジも株式調査やトレーディングに比べると低い。
この仕事は、お金に追われ、取引をするのが好きで、ハードで反復的な仕事に対して高い耐性がある人に最適です。
コンサルティングと比較すると、M&Aは多くのお金を稼ぐ可能性がありますが、仕事はずっと反復的で取引的なものとなっています。 また、ライフスタイルもずっと悪くなる可能性があります。
Sales vs. consulting
セールスでは、顧客と密接に連携し、顧客が自分から投資商品を購入する決断を下すのをサポートすることになります。 また、そのような場合にも、「この人なら大丈夫」と思ってもらえるようなサービスを提供することが大切です。
営業の欠点は、投資銀行の中で最も権威のない分野とみなされることが多く、低賃金の営業職以外では撤退の機会が少ないことです。
しかし、一部の人にとって、この仕事は知的挑戦や有意義な影響、場合によっては実社会への露出に欠けるものです。
The verdict
選択肢を比較検討する際には、投資銀行と戦略コンサルティングを選択することの短期的および長期的なメリットを認識することが重要である。 その役割に向いているか、成功するためのスキルと関心があるかどうかを考えてみてください。
コンサルティングの主な利点は、次のとおりです。
- 幅広い学習と新しい職務へのスキルの移行性が高く、退職を選択しても多くのドアが開き、長期のキャリア見通しが良くなります。 これに対し、投資銀行業務では、将来的な視野が狭くなる可能性がある
- ゼロサム・ゲームになりがちな銀行業務と比べ、より具体的なインパクトがある
- さまざまな業界や解決すべき問題に触れ、同じプロジェクトは2つとない。
しかし、あなたが取引をすることに興奮し、市場に魅了され、反復的な仕事を気にしない、またはお金に追われていないような人であれば、銀行は非常に良いフィット感である可能性が高いです。
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